Change search
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Hur påverkar byrårotationskravet revisorns oberoende?: En kvalitativ studie utifrån revisorers perspektiv
Karlstad University, Faculty of Arts and Social Sciences (starting 2013).
Karlstad University, Faculty of Arts and Social Sciences (starting 2013).
2018 (Swedish)Independent thesis Advanced level (professional degree), 20 credits / 30 HE creditsStudent thesisAlternative title
How does mandatory audit firm rotation affect the auditor’s independence? : A qualitative study based on auditors’ perspectives (English)
Abstract [sv]

Till följd av den finansiella krisen år 2008, uppmärksammades brister på EU:s finansiella marknader. Därigenom uppmärksammades behovet av att stabilisera det finansiella systemet och att se över gällande lagstiftning avseende revisorns roll, vilket mynnade ut i revisionspaketet. Revisionspaketet antogs år 2014 av EU:s ministerråd och trädde kraft i Sverige år 2016. Kravet på obligatorisk byrårotation är en del av revisionspaketet och syftar till att stärka revisorns oberoende. Byrårotation innebär en skyldighet för företag av allmänt intresse att byta revisionsbyrå med ett bestämt intervall, där huvudregeln är tio år.

Införandet av byrårotationskravet motiverades utifrån den risk långa uppdragstider kan utgöra mot en revisors oberoende i och med den förtrogna relation som utvecklas mellan klient och revisor. Tidigare studier visar att ett byrårotationskrav även kan minska de risker som tidigare revisionserfarenheter samt ekonomiskt viktiga klienter kan utgöra mot revisorns oberoende. Dock finns även studier som motsäger att dessa faktorer har en påverkan på revisorns oberoende och således att oberoendet påverkas positivt av en byrårotation. Tidigare forskning visar följaktligen på motsägelsefulla resultat.

Syftet med studien är att klargöra hur byrårotationskravet påverkar revisorns oberoende. För att besvara syftet, har studien empiriskt undersökt hur revisorer upplever att tidigare forsknings omdiskuterade faktorer: långa uppdragstider, tidigare revisionserfarenheter samt ekonomiskt viktiga klienter, påverkar revisorns oberoende. Studien är baserad på en kvalitativ forskningsansats, där elva revisorer som omfattas av byrårotationskravet har intervjuats.

Studien visar att revisorns faktiska oberoende påverkas positivt av en byrårotation genom att revisorns professionella skepticism främjas. Däremot påverkas det faktiska oberoendet även negativt till följd av den bristande kunskap en ny revisionsbyrå kommer att ha om en klient, vilket riskerar att göra revisorn mer osjälvständig i sina bedömningar. Av studien framkommer vidare att när företag på eget initiativ kontinuerligt byter revisionsbyrå, har kravet ingen påverkan på det faktiska oberoendet. Det är således bytet av revisionsbyrå och inte regleringen som sådan som påverkar revisorns faktiska oberoende. Däremot påverkar byrårotationskravet revisorns synbara oberoende positivt även om det sker en frivillig byrårotation, eftersom regleringen tydliggör revisorns oberoende för intressenter.

Abstract [en]

As a result of the financial crisis in 2008, shortcomings in the EU's financial markets and the need to stabilize the financial system and to reconsider current legislation of auditors, was observed. This resulted in a new statutory audit framework, which was adopted by the EU Council of Ministers in 2014 and implemented in Sweden in 2016. The mandatory audit firm rotation is a part of the new statutory audit framework and aims to strengthen the auditor's independence. The requirement entails an obligation for public-interest entities to rotate audit firm, where the general principle is every ten years.

The implementation of mandatory audit firm rotation was motivated by the risk of long term audit tenures, which may affect the auditor’s independence due to the familiarity threat that may be developed between the client and auditor. Studies show that a firm rotation may also lower the risk that previous audits’ experiences as well as clients of economic importance, may intrude on the auditor’s independence. However, there are studies that contradict that these findings affect an auditor’s independence and that the independence will be strengthened by a firm rotation. Hence, earlier studies show conflicting results.

The purpose of this study is to clarify how the mandatory audit firm rotation affects the auditor’s independence. In order to fulfill the purpose, the study has empirically examined how auditors experience that the discussed factors: long term audit engagements, previous audit experience and clients of economic importance, affect the auditor’s independence. The study is based on a qualitative research-strategy, where eleven auditors who are affected by the rotation requirement, have been interviewed.

The study shows that the auditor’s independence in fact will be positively affected by a firm rotation, since the auditor’s professional skepticism will be strengthened. However, the results also indicate that a firm rotation have a negative impact on the independence in fact, due to the lack of knowledge of a client caused by the rotation, which may make the auditor less independent in his or her assessments. The study shows that when companies rotate audit firm voluntarily, the regulation will not affect the auditor’s independence in fact. Thereby, it is the rotation of audit firm that affects the independence in fact and not necessarily the regulation itself. However, the study shows that the regulation will enhance independence in appearance, even when there is a voluntary rotation, due to the fact that the regulation will clarify the auditor's independence for stakeholders.

Place, publisher, year, edition, pages
2018.
Keywords [en]
mandatory audit firm rotation, auditor’s independence
Keywords [sv]
byrårotationskravet, revisorns oberoende
National Category
Business Administration
Identifiers
URN: urn:nbn:se:kau:diva-68026OAI: oai:DiVA.org:kau-68026DiVA, id: diva2:1223653
Subject / course
Business Administration
Educational program
Programme in Business and Economics
Supervisors
Examiners
Available from: 2018-06-26 Created: 2018-06-25 Last updated: 2018-06-26Bibliographically approved

Open Access in DiVA

No full text in DiVA

By organisation
Faculty of Arts and Social Sciences (starting 2013)
Business Administration

Search outside of DiVA

GoogleGoogle Scholar

urn-nbn

Altmetric score

urn-nbn
Total: 14 hits
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf